入场胜率的判断——继续“纸上谈兵”

八月桂

交易该如何进行绝大程度上或取决于对入场胜率的判断。

2月10日，今天的各大指数涨得很漂亮，惹得人心浮动，惹得楼主也想继续“纸上谈兵”，欢迎参加。
问题：今天入场胜率如何？如果您已经入场会投入多大的资金？


先抛块砖，说说个人的看法：今天入场的胜率或略大过50%，如果我已经入场会投入5%左右的资金。

八月桂

5%左右的资金入场后，应如何分配比较适合？

八月桂

每段评论都很中肯。
对入场胜率的判断贯穿于整个交易过程之中，甚至交易未开始对入场胜率的判断就已经开始了。我想如果缺失了对入场胜率的判断，交易将根本进行不下去。

八月桂

如何分配入场资金，本来也是楼主“纸上谈兵”的内容之一，可资金的管理与胜率的判断息息相关、很难分离讨论，就在这里一起“纸上谈兵”了。
仅就本人而言，分配入场资金遵循的是“小额分仓”的原则。在这里，最难的部分在于如何根据对胜率的判断来最终确定投入交易的资金数量——本轮交易投入的资金数量应占资金总额的5%、10%、50%亦或是80%？
如何才能更合理的决定入场资金的数量，这正是我目前正在摸索解决的问题。

八月桂

我知道在行家里手面前，只要一开口，自己有多少水平立刻就“现了原形”，只不过这些话就是我此时最真实的想法，在这里我选择真实。

在执行“小额分仓”的原则时，仓是不是分得越细越好？

先抛块砖，说说个人的看法：理论上，仓分得越细确实越能分散风险，但在实际操作中，“小额分仓”与胜率的判断是紧密相连、息息相关的，如果不考虑胜率，即使把仓分得再细，但如果大部分仓位都没有胜率，都以止损出局的话，那么这样的“小额分仓”就没有多少意义。
在保证胜率的前提下，适当的加以分仓应该比不考虑胜率，盲目的细分仓要好得多。当然，对于胜率或许每个人都有自己不同的定义，如果不考虑合理的效率，把持股3、5年，最终赚3毛、5毛离场看作是占据了胜率，那我也确实无话可说。

八月桂

非常抱歉WXHAII兄！我为自己的说话方式致歉！请原谅我的无知！
现实生活当中，我其实是一个比较温和少言的人，但在这隐蔽性很强的网络世界里，自己却变得如此的不同！我沉迷在这呈口舌之利的愉悦中太久了！更可悲的是，我发现对于越是一知半解的内容，自己越喜欢夸夸其谈，大呈口舌之利——这也许就是“一瓶不摇，半瓶摇”吧。
我应该虚心的向您请教，自己为什么越绕越远了？可是，因为不能了解自己、因为不懂，我却没有这样做。

在这里，我要真诚的向您请教：为什么说自己越绕越远了？请不吝解惑为盼！

八月桂

这样，也许兄很少上智慧论坛，一时难以等到兄的答复，我个人近日想到了一些答案，先说出来，如果没有错，请兄进行确定可否？

自己或许真的是越绕越远了，关于资金管理，其实很多大师包括陈老师都有明确的讲述。其一般有两种表达方式：1、每一次交易投入的资金不超过资金总额的5%。2、任何单笔交易所能承担的最大损失应该控制在资金总额的1%—2%以内。
上述两种方式，任选一种执行都没错。
道理很明确，可是在实际运用时，我却往往想得太复杂——是自己的“聪明”把事情搞砸了！其实大道至简！但从繁至简却一点都不简单！在这个问题上，自己花了这么多时间，到现在才略略明白一点，却还不一定正确！面对如此的尴尬境地，我还有什么值得骄傲自大的？！
“小额分仓”首先应做到“小额”，然后再顺应市场进行“分仓”——即分多少仓完全是由市场先生来决定。正如陈老师所说：“资产配置的比例不是心血来潮，是方法定位后由市场决定入市多深。”

八月桂

WXHAII 发表于 2015-2-16 01:47 PM
请教不敢当，交流下我的看法：
1，"入场胜率的判断"，像你说的，是多久胜，胜多少。你判断是略大于50%,那到 ...

兄的意思我略明白了，看来这“胜率”确实难以精确量化，涉及的因素也较多。对于我个人来说，胜率的判断只是一个大略的经验判断，也做不到精确的量化。但对于我来说，缺少了入场胜率的判断就缺失了入场的依据，是很难想象的。
如果以结果来说的话，年平均收益率稳定的达到多少可以算掌握了较合理的胜率？这样的收益率是在多大程度的风险下取得的？等等问题我自己也说不准。
另外，关于资金管理您还有没有更多的体会可以分享一下？

八月桂

这个越绕越乱了！我想"入场胜率"是“入场获胜概率”的简称，属于“时机把握”范畴。与最终的收益没有必然的因果关系。要取得较好的成绩，所涉及的因素包括“时机把握”、“资金管理”、“心态控制”，是一个系统工程！
“入场获胜概率”高并不一定意味着最终收益好，如果“资金管理”、“心态控制”没做好，结果一样也可能是亏钱！但是，反过来说却是成立的：没有较高的“入场获胜概率”（至少获胜的概率应大过失败的概率），最终的收益一定不好。
关于资金管理，自己目前采取的是第二条方法：2、任何单笔交易所能承担的最大损失应该控制在资金总额的1%—2%以内。只是把比例改为控制在1%以内。


关于资金管理WXHAII兄还有没有更多的体会可以分享一下？其他看到帖子的网友也有没有更多的体会可以分享一下？

八月桂

我以陈老师讲授的方法计算了一下，从2月2日开始至今日，本人的账户资金增长了0.5%，使用了15.78%的资金。可以看到自己在资金的使用上还是保守了一些，导致账户资金增长缓慢。
自己承担的风险比较小，但收益也比较小，可见在潜在的风险与潜在的收益之间还是应当有一个合理的平衡。