转 如何建立交易系统

xulung0708

转 如何建立交易系统　一　 简单的概括：在丛林没有人类的法律，只有丛林自身的法则。期市依然。   这里充满着希望和失望，梦想和彷徨，每一天，都有人离开或者死去，每一天都会有人进入或者重生。这里不是天堂也不是地狱，这就是我们发展中的证券市场!其实人不怕穷，就怕穷了悟不出正道。无论你怎么肆无忌惮，穷人不可能通过破坏达到富裕一样；同样，在期货领域，不怕你一无所有，就怕你不入道，就怕你找不到正道，很多人反而自以为是，我想，只要在5年以上的交易者都有过相同的经历，从理论学习再进化为实盘操作再到研究市场规律最终走上系统交易是一个漫长历程，我毫不夸张说：1万人里很难有几个入道并能正确使用系统交易！也就说大道至简，得道太难。
    在股票、期货业内，交易系统的叫法很混乱，不仅一般股民、期民知之不详，包括一些业内人士虽常把系统交易挂在嘴边、甚至述之笔端。
    什么是交易系统？从简单的概念上讲，交易系统是系统交易思维的物化。系统交易思维的一种理念转换，诸多理论知识和长期实盘经验的载体，它体现为在行情判断分析中对价格运动的总体性的观察和时间上的连续性观察，表现为在决策特征中对交易对象、交易资本和交易投资者的这三大要素的全面体现。关于系统交易思维涉及的内容很多，这里不可能予以更多篇幅作为重点来讨论。
     系统交易思维是“道”，“道”的物化则是“器”。交易系统作为“器”，应该具有如下基本特征。交易系统必须反映交易对象的价格运动特征，其中包括价格运动的趋势和价位。前者，为交易决策提供交易的战略方向；后者，提供交易的战术出入市点。

1、交易系统必须反映交易资本的风险特征。

    就风险交易对象的价格运动特征来讲，其某个具体时间空间的个别价格运动的随机性和价格总体运动的规律性是偶然与必然的对立统一。因此，在承认风险交易对象价格运动的规律可以揭示的同时，亦必须承认价格的随机扰动是不可避免的，是与其规律性共生共存的。由于价格的随机扰动的存在，必然要有提示判断失误的应对点位，尤其像箱体震荡行情，一年中的大部分时间行情处于震荡，交易系统必须有明确的形态特征，收敛形的三角窄幅震荡整理，扩散形的倒三角形宽幅震荡洗盘，上升通道，下跌通道，行情加速通道，行情衰竭形态和见底信号出现，趋势目标点位等，这些都要从趋势形态，价格位置提前反映出来，而不是走出来的盘面。既然是系统交易，揭示市场运动规律必须具有前瞻些，否则，不能称为交易系统。看一般性的指标如果不是专职做期货的很难做到盈利，虽然专职期货的人士也有被盘面忽悠的可能，但是业余期货就更难把握，好像瞎子摸象，赔钱的几率就更大。

     交易系统还必须反映交易者（投资人）的人性特征。交易方法本身是科学的艺术，是具有艺术性的科学。其中，交易方法受价格运动特征和资本特征的制约，这种制约是科学性的体现，但交易方法还必须受到人性的制约，具有投资人的激进型、保守型或者稳健型的个性色彩，否则，交易系统则不能为人所接受。交易系统的人性特征，则导致了交易方法的艺术性，并具体体现为带有人性色彩的不同的交易策略。因此，交易系统如果是私密性的，则必然具有其研制人使用人的文化、性格、经验等个性特点；而交易系统如果是半开放性的的用于基金投资的交易工具，则应该具有可以容纳不同人性特征的交易策略数据库，以达到适应基金董事层或者具体的交易实施管理层人性特点的可选择性要求。
2、交易系统必须能够适应实战的需要。

    一些交易员自称拥有交易系统，而实际上却并没有物化的实体，其中多数只是一些行情判断的指标组合或是较为初步的系统交易思路而已。这些没有物化形态的所谓交易系统，即使是较为完善的系统交易思想，也仍然不具备交易系统的特征而不能称为交易系统
   交易系统的优劣实际上是现代风险交易理论研究水平的重要标志之一，当国外的风险交易基金正纷纷武装上自己的交易系统的时候，而我国理论界却还处于概念扫盲阶段，这实在也有些太不应该了。
如何正确使用交易系统

     交易系统的重要性现在越来越受到投资者的关注，随着中国期货、股票市场的发展，投资者由原来的盲目交易正逐渐转向理性投资，由被动的跟着盘面走转向由交易系统来指导自己的交易。从市场上确实存在一部分人在长期获利这一现象来看，长期获利的交易系统应该存在，但交易系统对于交易来讲仅仅是一件交易工具而已，并不是任何人用交易系统都会得出一样的交易结果的。获得了交易系统和通过交易系统来获利完全不是一回事，运用交易系统的能力远比交易系统本身更重要，这就好比决定战争胜负的关键是使用武器的人。
    寻找或购买一套交易系统现在已经并不困难，交易系统本身已并不是什么秘密，只要你愿意就可以拥有一套甚至若干套交易系统，但如何获利却仍是真正的秘密。对于大多数投资者来讲，运用交易系统的交易和自己摸索的交易结果差别并不大，长期获利依然是可望而不可及的。
他会发现在模拟交易中系统很好用，而一旦进入实战则似乎并不那么好用。其中的原因就在于投资者可能并未真正了解交易系统，或者这套交易系统并不适合他，而关键因素则可能是投资者根本就不具备运用交易系统的能力，他无法消化和吸收交易系统。
    要想通过交易系统来获利，首先就必须正确认识交易系统，同时自己的交易能力一定要和交易系统相匹配。不要试图让三岁的小孩去开航天飞机，更不能因为三岁的小孩开不好航天飞机就认为这个小孩和航天飞机都没用。事实上大部分投资者的交易能力在市场面前就如三岁的小孩，但他获利的欲望却和成年人一样，这导致交易往往眼高手低。当你向他推荐一套成熟有效的交易系统时，就如象三岁的小孩推荐一架航天飞机一样，他很兴奋，也很乐意接受，但这并不能改善他的交易。再次强调一下：运用交易系统的能力远比交易系统本身更重要！十五年的交易经验告诉我：市场每年每月每日每时每分甚至每秒都在重复着四种趋线形态在循环演变；三角形整理--上升或下跌通道--箱体震荡--扩散形喇叭口；很简单的四种价格形态多数人不会运用，市场并不复杂，复杂的是人心。

二　运用交易系统的能力表现在两个方面：
1、如何度过系统的困难时期
2、如何充分发挥系统的优势。

    千万不要认为具有获利能力的交易系统可以保证你每笔交易都成功！任何的获利都是由亏小赢大组成的，任何交易系统都有弱点，亏损不可避免。对于趋势跟踪系统来讲，它不要求盈利的次数大于亏损的次数，它只要求不断的用小的止损去寻找大的获利机会，这样的系统需要使用者做好不断接受小额亏损的准备；而对于短线交易系统来讲，它更注重追求赢利次数大于亏损次数，它追求准确率。投资者在选择交易系统时一定要清楚哪种系统适合自己，切不可张冠李戴。短线交易要求投资者密切关注市场的一举一动，波动就是他的利润来源，交易中不能有任何干扰；而趋势交易则相反，它忌讳仔细盯盘，仔细盯盘会破坏他对趋势的整体把握，波动是他的亏损之源，他只需关注市场的趋势是否改变即可。市场上大部分的投资者都是用仔细盯盘的方式来企图获取趋势利润，这导致他们短线和趋势都无法把握。在判别趋势系统形态时要准确定出市场的当前级别很重要，而不是仅靠止损就安全了。

    系统交易的本质是处理正在发生的情况，而不是处理未来将要发生的情况，它是根据交易信号来交易，而不是预测市场来交易。太多的人花费太多的时间来应对未来将要发生的情况，而对正在发生的情况却不知所措！可是未来却无人可知！这导致他的交易无法有效进行，他总想走在市场前面却忽略市场的现实情况，他的交易处于虚幻之中，缺乏现实的基础。这有违交易系统的本质。正确的交易思想是运用交易系统的前提！

    在系统处于亏损时期时，不要轻易认为系统需要改变或更换，亏损是正常现象，必须接受，此时应告诉自己如何来提高处理困难的能力和耐心；在困难时期放弃系统，则亏损的噩梦始终会跟随你，利润则永远只会在远处向你招手和微笑。而在系统的获利时期，切不可耍小聪明，认为可以运用自己的交易能力来提高系统的效率，此时遵守纪律胜过一切！系统的困难时期可以提高你的交易能力，系统的收获时期可以考验你的自律精神！交易系统就是这样在不断的帮助你提高和获利。并不需要象经营企业那样，随时准备转换思路，否则就会被市场淘汰。期货操作需要有一套稳定有效的交易模式，按照系统灵活执行就可以了。

三　 对于系统交易者来讲，市场的涨跌已不重要，重要的是对交易信号的执行。这恰恰是最难做到的，因为系统的交易信号经常会与你对市场的看法相矛盾，很多的交易机会就是在投资者的犹豫彷徨中错失的，这也是导致使用同样的交易系统其交易结果大不一样的关键所在。系统交易已经从判断涨跌转移到如何执行交易纪律了，而投资者常常处于对市场的涨跌判断中，这必然会影响交易系统的有效使用。市场无论是涨还是跌，系统在关键时刻都会发出交易信号，认真执行交易系统可以大大简化我们的交易，使交易更加简单有效，这也是为什么交易系统这么重要的根本原因。执行交易系统，遵守纪律和原则会帮你获利，而不是复杂的分析思考会帮你获利！
    另外，使用交易系统必须保持适当的灵活和弹性。同样的交易系统不同的人用，交易结果一定不一样，有人赚，有人亏，有人大赚，甚至有人大亏，关键还在于使用者的运用能力。同样一支笔，不同的人写的字完全不一样，交易也是如此。不要天真的认为大家都用一样的系统其结果也会一样，交易永远不可能跟数学公式一样！交易系统具有相对的机械性，而适当的灵活就如润滑油，可以保持这部机器更好的运转，这润滑油就是你的交易能力和应变能力。一个好的交易系统对改善交易状况肯定能有很大的帮助，个体的人性弱点使很多投资者都在寻找一个好的交易系统，希望借助交易系统来克服弱点，提高盈利的水平。这个思路是正确的，但结果可能还是不如人意。必须清楚：交易系统仅仅是一个辅助交易的工具，而不是保证盈利的法宝，交易系统对于投资者来讲就如同农民手里的锄头、学生手中的笔，地种的如何、字写得好坏，关键还在于使用者自己的水平，而不是锄头的好坏、笔的好坏。所以，交易系统能够成为可以出售的商品。如果交易系统是致胜的法宝，则不可能成为可以出售的商品。从交易系统可以成为商品来看，交易系统是非常多的，对于投资者来讲，所有有效的、能够为自己服务的交易系统都是个性化的，而不具有普遍性。所以，任何出售的交易系统都有它的盲区，真正的运用还需要投资者自己灵活掌握，使之成为适合自己个性化的系统。话再反回来说系统就象农民种地的锄头，虽然使用在人，现今已经进入农业机械现代化了，再使用锄头就落后了，目前国内好多投资者还在用一些国外早已淘汰的最古老的行情播报在盯盘，好的交易系统就好比现代战争中监视雷达一样重要，所以，成功的操盘手离不开一套优秀的交易系统！
    更多的投资者主要关心的都是交易系统的成功概率，通过模拟交易和历史测算来检测，而这个交易系统的特性与自己的风格是否有冲突却往往被忽略，而这才是最关键的问题。这也是很多交易系统在测试时有用，而真正运用时却常常出现不尽人意的原因。自己的追求、自己的风格、自己的性格才是决定使用什么交易系统的核心因素，而不是自己去生硬的使用一套并不适合自己、但可能却确实有效的系统，是你自己去选系统，而不要让自己去适应系统，人始终都是处于主导状态的。
   交易系统都是在交易原则的基础上衍生出来的，交易系统就是实现交易原则的一种手段。交易原则具有普遍性，但这不等于交易系统也具有普遍性。同样是去北京，有的人选择坐飞机，有的人选择坐火车，有的人直达，有的人中途还下车，然后再走，交易系统同样具有这样的特点，因人而异，必须是个性化的。自己的追求、自己的性格以及交易品种的性格都是决定交易系统的核心因素。
     品种是有性格的，不同的品种具有不同的性格，所以对于不同的品种，哪怕是同一个人操作，其交易系统也是不尽相同的。橡胶的性格跟玉米就完全不同，铜的性格跟大豆也完全不同。同一个交易者，在交易这些不同的品种时，肯定得用不同的系统交易周期图表，不同的止损幅度，不同的交易数量，追求不同的回报。对于橡胶来讲，我喜欢用60日趋势线，效果一直很好，并且只看30分线做止盈，偶尔也用“趋势无敌盯盘系统”做5分钟和15分钟的图表对抓瞬间即时机会更威力无比。对于铜来讲，单纯的看日线操作，效果也不错，而对于玉米以及大豆来讲，情况却完全不一样。04年以后，大豆看日线操作困难比较大，并且单纯的用均线效果非常不好，而用30分钟图表趋势线来操作，却能把握反复的短期波动。系统是需要根据市场特征不断调整的，同样的趋势系统，对于相同的品种来讲，在不同的阶段必须使用不同的周期趋势线，而系统的调整才是反映投资者水平高低的最重要的方面，也是交易系统运用的关键。即使你是使用电脑交易，也需要根据市场状况对系统进行调整，并且这种调整将伴随你的交易生涯，永无止尽，你永远都不可能找到一套可以让你一劳永逸的操作系统。交易系统只不过是把你杂乱无章的交易规范，遵循市场的运行规律，使你更加有效的遵守交易原则。禁止你人性的弱点在交易中无限放大，限制你的操作随意性，从而使你的系统交易优势充分地得以发挥。