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标题: 长线交易与短线交易的思考（转） [打印本页]

作者: 陈江挺 时间: 2012-8-6 23:26
标题: 长线交易与短线交易的思考（转）
长线交易与短线交易的本质区别　　市场具有包容性，可以容纳各种交易方式，各种交易方式都有获利的可能，这也是魅力所在。这种魅力吸引大量的投资者来参与交易，人人都认为自己可以成功，然而，也正是因为交易方式的多样性导致投资者难以找到适合自己的交易方式，市场在不同的阶段都有与其相适应的交易方式在获利，这使投资者产生一种错觉：市场上到处都是机会，天天都有人在赚钱，可自己为什么却总也抓不住呢？投资者很容易迷失在这种错觉之中，这种错觉的根源在于投资者因错过任何机会都很后悔，都会自责，因为他自认为这个机会他是有能力把握的，市场的机会往往是导致投资者无从确定自己交易方式的根源，这也是亏损的根源。学会放弃，然后确定自己的交易风格可以使投资者摆脱这种恶性状态。
　　
　　交易方式可以归纳为：短线交易、中线或波段交易、长线交易。你不要幻想把这三种交易方式集一身从而把价格曲线拉直，把价格曲线拉直是一个无法实现的梦想，这个不切实际的梦想使绝大部分投资者陷入亏损的泥潭。你应该根据自己的性格和交易品种的特性来确定自己到底是应该以短线为主还是中长线为主，一旦确定就不要轻易改变，否则你会陷入不知所措之中。
　　
　　这三种交易方式的投资理念和对投资者的要求各不相同，投资者可根据自身的情况来选择适合自己的方式。
　　
　　　一、短线交易
　　
　　几乎所有的投资者都是从快进快出的短线方式开始自己的交易生涯的，但这不是真正意义上的短线交易，这种交易与真正的短线交易是形似而神不同。绝大部分投资者可能一直处于这种形似而神不同的交易状态，他也自认为是短线交易。然而，真正的短线交易就如同在游戏中赚钱，而形似而神不同的短线交易就如同在花钱做游戏，二者绝然不同。
　　
　　成功的短线交易如在游戏中赚钱，但在游戏中还赚钱绝非易事！短线交易主要依赖投资者的盘感，而不是理性的大量的基本面信息分析。价格在一天中的波动主要来自于交易者的情绪和心理以及资金的作用，特别是在大幅震荡行情中尤其如此，这种行情也是短线交易者的理想行情。而良好的盘感不是一朝一夕所能形成的，它需要付出巨额甚至惨痛的代价！短线交易很容易模仿，但不容易成功！因为短线交易需要投资者的心灵与市场的波动节拍相吻合，至少是大部分情况下相吻合。短线交易对投资者的要求非常高，进出场容不得半点犹豫，胜负往往取决于一个点，快速的止损和获利平仓的敏感度会超出普通投资者的想象，短线交易看似容易成却艰，你甚至可以跟一位短线交易者一起交易，最终确是他赚你赔。正常人都用脑子来决定行动，而短线交易者却是用心灵来决定行动，甚至可以说是第一反应或者本能的反应来交易。短线交易买卖不需要世人认可的理由，它是一种身心合一的行为，是一种艺术，是一种境界，你可以总结，但很难达到他的高度。短线交易的模式只适合自己，难以整理成教材。成功的短线交易是快乐的交易，是在游戏中获利的交易，模仿的短线交易是倍受折磨的交易，是在花钱玩游戏。
　　
　　成功的短线交易需要长期的交易经验积累，而不是看书就能学会，它不是知识而是能力和综合素质。成功的短线交易者就如同顶尖的艺术家，容易模仿但很难达到他们那种境界。但玩游戏的快乐却会导致大部分人选择形似而神不同的短线交易，他们在花钱玩游戏，直至钱花完为止。
　　
　　二、长线交易
　　
　　长线交易完全不同，如果说短线交易者是艺术家，则长线交易者就是工程师。艺术家进行艺术创作充满兴奋和激情，而工程师进行工程却充满艰辛和挑战，因为工程需要长期努力，中途会出现意想不到的情况。长线交易更注重理性，而不是激情。
　　
　　长线交易理论上更适合广大投资者，因为他注重理性，但也正是因为他太理性和客观，就会失去每日交易的兴奋，形成一种孤独和更需要忍耐力的交易行为，有点象苦行僧，这种清苦让很多人重新加入到短线交易行列中去。长线交易追逐趋势，认为趋势是自己唯一的真正的朋友，是自己利润的来源，他不重视价格的日内波动，认为价格的日内波动几乎和自己没有关系，这也会让人觉得你麻木不仁，甚至象个傻子，他也不重视第二天行情会怎么走，他只重视趋势是否结束。长线交易者持仓的忍耐力绝非一般投资者所能理解，也非一般投资者所能承受。市场有一种误解，认为长线交易者之所以能够长期持仓是因为他能预测到市场的趋势和终点所以才能放心长期持有！这是一个天大的误解！长线交易者跟你一样不知道市场的未来走势，他只是遵守纪律跟踪趋势。遵守纪律长期持仓要忍受常人不好理解的痛苦，可以说长线获利就是漫长的市场折磨所换来的！市场的大幅波动可以轻松的吃掉原有持仓的大部分利润，最难以忍受的是这种回折往往还是你认为确实要发生的，也就是说你眼睁睁的看到利润回去，这就如有人在你有准备的情况下抢走你的钱一样，这种痛苦你理解吗？能接受吗？长线交易者要放弃很多认为必然有把握的获利机会而换取长期利润。另外，长线交易的机会较少，市场一年之中大部分时间都在震荡，震荡之中长线交易者一直在亏损，并且往往都是在持仓获利的情况下转为亏损的，这种折磨足以击跨任何人！同时，市场有时大幅回折，并产生趋势结束的信号，你也被迫在失去很大一块利润的情况下平仓离场，而之后市场又朝原来的方向运行，此时你必须得有超人的勇气和毅力再次进场，这些情况说起来容易真做起来会超出你想象的难！确实，长线交易最重要的是保持客观和遵守纪律，在很多情况下要放弃你自己鲜活的思想和判断，但结束一次成功的长线头寸却可以获取令人羡慕的回报，这也是长线之所以令人向往的原因。长线交易有一个最大的特点：亏小赢大，他不重视盈亏的次数比例，而重视盈亏的质量，这是他与短线交易的最本质区别！

作者: jamesfaifai 时间: 2012-8-7 00:46
多謝提點~

作者: 黑洞 时间: 2012-8-7 07:30
陈老师转帖代表认同
学习了...

作者: 好时节 时间: 2012-8-7 16:46
好文章，遗憾的是，三种交易方式仅说了两种，中线或波段交易没说，希望陈老师有时间能说说。期待中。。也希望同学，朋友讲讲。

作者: pphsxlgb 时间: 2012-8-7 20:06
好文章,论述的很精彩。

作者: guoguo0771 时间: 2012-8-7 21:58

好时节发表于 2012-8-7 03:46 AM
好文章，遗憾的是，三种交易方式仅说了两种，中线或波段交易没说，希望陈老师有时间能说说。期待中。。 ...

第三种就是陈老师的方法，看书就好了

作者: 好时节 时间: 2012-8-8 09:34

guoguo0771 发表于 2012-8-7 08:58 AM
第三种就是陈老师的方法，看书就好了

谢谢提醒。

作者: dfh001 时间: 2012-8-8 14:58
学习了，谢谢陈老师。

作者: 鬼股子 时间: 2012-8-8 19:03
还差一个波段交易的解释，第一段写的很精彩，这确实是造成许多人包括我自己亏损的原因。

作者: 李雪健12 时间: 2012-8-8 21:26
2012年8月8号，远离短线投机，成功者都是在做长线，并在长中做短，那样最安全，因为一个大趋势总要一段时间来走完。

作者: 心静体松 时间: 2012-8-9 07:43
大部分人还是走中庸之道，选择波段交易方式比较好。

作者: 去天存然 时间: 2012-8-9 09:08
我认为通向成功，频繁短线是一个必经阶段，就看几年以后经过这样训练的人能不能形成好的盘感和正确的交易思路——还是说迷恋短线赌博——这决定了投机者的最终命运。

作者: 股市候鸟 时间: 2012-8-10 20:59
非常好的一篇文章，短线和长线写的是入木三分。

作者: 小丁 时间: 2012-8-12 17:27
精辟！精彩！经典！

作者: gxluo88 时间: 2012-9-4 00:10
好文章.谢谢!
陈老师是做长线还是做短线?

作者: 男儿当自强 时间: 2012-9-4 12:22
以中线波段为主！

做短线的人好比战场上砍来杀去的刀客，哪一个不受伤乃至伤痕累累？唯独一年操作一到四次、做大行情的人，好比是一般不出手，一出手便“一剑封喉”的“大侠”，才能气定神闲。要做就做大侠，少做刀客。多做大侠，少做刀客。所以多做中线，少做短线。

作者: 万物应有时 时间: 2012-10-11 09:07
其实学一样长线交易就可以了。就拿A股市场来说，这几年尽管市场震荡，但还是有很多长线交易的机会出来过。我指的是跨度几个月以上的。一般有点经验的投资者抓不住，大概是我们的急着发财的心理蒙住了我们的眼睛，使我们不能静下心来挖掘，发现牛股。其实，做波段也不是每天可以做的，如果每天可以做，不就把价格曲线拉直了。综合来看，还是长线的时间使用效率高，获利丰厚，成功率高。虽然成不了股神巴菲特那样的大师，但只要我们学一招半式，并把招式练得炉火纯青，一样可以获利丰厚的。要有信心，耐心，细心，勇气。用“价值分析选股，用技术分析买股”，按我自己在股市里多年形成的直觉推断“理论上，牛市获利50%，熊市获利30%“是现实的，不要嫌少，别忘了还有“复利”。谢谢陈大哥的转载。

作者: 任逍遥 时间: 2012-10-11 13:07
再一次谢谢陈老师精彩解释。

作者: 知见 时间: 2012-10-11 23:14
又是一篇经典好文，谢谢分享。

作者: 噢威 时间: 2012-10-12 17:42
短线长线都更难做，只好选中线研究了

作者: 股友江晶 时间: 2012-10-13 14:45
老师说‘没有专业炒股三年，连门都入不了’，那我可能还是个正在找门在哪里的。老师发的文章我只怕自己不理解瞎质疑，但是学习老师的《怎么做这只股票》无数遍，随着时间的推移一直有新的理解，就我自己的理解，200均线作用是定势，做多的当然只做升势，其实用眼睛看更直观，然后另一个重要的东西是支撑线，需要跟前一个低点配合使用。就这样的图形，无论长线，中线，短线都是一样的，区别只在于选择操作图的时间周期，当然长线为了增加赢得概率会加入基础分析。老师，新手常常因为认知的不足陷入误区，我理解的方向有误吗？请您指点

作者: 陈江挺 时间: 2012-10-14 05:06

362271733 发表于 2012-10-13 02:45 PM
老师说‘没有专业炒股三年，连门都入不了’，那我可能还是个正在找门在哪里的。老师发的文章我只怕自己不理 ...

l理解的不错。但我希望您明白炒股是艺术；具体操作时不好教条。

作者: 投机过客 时间: 2013-1-11 20:12
总结得很好，长线和短线同样需要交易系统，这算不是不是他们的共同点，陈老师，你认为呢？

作者: 想成狼的狼 时间: 2013-1-12 14:02
好文章，我到现在也没能找到适合自己的交易方式，领悟中....

作者: andyhom 时间: 2013-1-12 15:55
好文章，收藏！个人理解中线与长线类似，道理想通。“炒股是艺术；具体操作时不好教条”！学习的过程就是从教条到艺术的过程。

作者: 是凤凰 时间: 2013-3-9 22:56
看了您的文章，再看您的照片，使我有一种感觉，那就是当年跟随毛泽东在井冈山的红军！

作者: 是凤凰 时间: 2013-3-9 23:07
是指挥千军万马的将军，元帅！

作者: zhaoshoujun 时间: 2013-3-10 18:48
长线和短线本质上没有多大的区别，这取决于每个人的性格，关键要入门，入门了你随便用哪个都可以，

作者: 天道酬勤 时间: 2013-3-12 21:05
好文，收藏了

作者: 如虞 时间: 2013-6-14 19:03
又一篇惊醒梦中人的好文章，无知的以为自己是短线又是长线，实际却离得很远，感悟您的智慧才是大智慧！

作者: a2434724 时间: 2013-6-17 20:26
谢谢陈老师的转贴

作者: 随性 时间: 2013-8-21 19:40
好文啊，现在我还没找到适合自己的交易方式，我还在伪短线状态

作者: 小桥流水 时间: 2014-8-26 17:47
长线交易的表述，很是认同！

作者: rodger 时间: 2014-8-27 09:48
第一段描述更像是超短线，真正短线也是可以理性并有准备的（交易的经验），个人觉得短线、长线难度其实不相上下，终究要看透交易才可能游刃有余，看透交易的必要条件就是不断交易，大多数市场参与者停留在沦为交易工具奴隶的层次，少数交易者更关注交易的理念而不是方法，极少数能成为交易的哲学家。

作者: 叶开元 时间: 2014-8-27 11:08
对长线交易描述得很贴切

补充内容 (2014-8-27 11:10 AM):
长线交易者通过忍受折磨来获利

作者: 真的不后悔 时间: 2014-8-27 11:19
这，写得太好了，什么样的人才可以写出这样的文章啊，真心表示赞

作者: springjiang3 时间: 2015-3-10 08:10
短线吃过亏，长线吃过苦，中线或波段交易的成功率就会增加。

作者: derzhong 时间: 2015-3-12 22:14
受教了！谢谢陈老师

作者: daozhen1230 时间: 2015-3-13 08:57
再读一遍,又明白一点点,真心感谢陈老师.

作者: rodger 时间: 2015-3-14 07:37
过了两年回头看这偏帖子，发现楼主执念了，再想想自己以前也一直力图分清各类操作的区别，背后是想长中短通吃！人性的贪得无厌就在这里。陈老师说了在实际中，短线中线的思考方式是不一样的，另外我认为，选择怎么赌，就要承担相应的成本才能享受相应的收益，赌多大有时候看操作者的格局有多大。

作者: zioking 时间: 2015-3-15 12:35
从《短线交易秘诀》书中的解释，跟本文不符。

作者: 哆哆宝 时间: 2015-3-16 00:19
我以前的操作总是想短中长通吃争取利润最大化那就是贪婪现在想起来真是觉得可笑。谢谢陈老师

作者: break 时间: 2016-4-4 21:28
文章很好，没的说，不评论了。来点吹牛谈天的话题。
我很敬佩短线交易者，我称呼他们为善于打运动战。善于进攻，善于退守。敬重他们通过持续的坚持，战胜了诸多不利的条件，最后找到了适合自己玩的节拍。这方面成功者不乏其人。我喜欢短线交易者，我认为，一是短线交易成功者非常值得我尊重，敬仰，我理解他们为此付出了太多，没有随便的就成短线成功者了。可以把他们看作和著名的明星一样追捧。二是我不具备这一方面的能力，就像我那么爱听一些歌星唱的好歌，可惜我啥都不具备唱歌的特质。就像我那么喜欢幽默风趣的人士，可我可能一点都不会幽默风趣和搞笑。
谈到我自己的特质，我也不因为我学不会短线就看不起自己，我慢慢发现我适合玩阵地战，大致是没有进场信号，就在场外等。一旦发现进场信号，我就可能会建立一个寸头（跟智慧网飞龙学的叫法），然后就在那等着割肉，或等着获利离场。当然我做的肯定不会像说的这么漂亮。是一种理想状态吧。尽力去努力。

作者: 简简单单做股票 时间: 2016-4-4 22:51
我现在做股票的方法偏中短线，现在已基本定型，我不知道以后会怎样，但我会坚持这样再做几年的时间看看结果如何，希望有缘得到老师们的点拔，我说说我的操作大概思路：

操作思路：以开店做生意思路为主

操作框架:大盘日线19均线，大盘30分钟线为参考

操作目标：做1到3只股票

操作对象：暂时以300418为主要练习目标

操作方法：大盘站上19日线为做多的框架，认为这是一个上升势的开始，然后通过30分钟确认进场点，个股会看下在同个板块中的位置强度，然后在分时线上找比较确定的入场点，这个分时入场点现在我还一直在摸索中，我通常会在快要突破19日线时进一点底仓，如果是假突破就出掉底仓，如果能突破就通过判断当时的力度来加仓，大概会加到5成到8成仓，因为我发觉很多时候一突破后就会快速拉升，这时加大仓位是比较好的赚钱机会，第二天如果又跌破19日线，那没关系再出掉，假如大盘还是强势就根据盘面进行增减仓位，在大盘没有跌破自已认为的这个势时，手里一直保留3到5成的底仓，这个底仓就是做的中长线的仓位，另外的5成仓做滚动来降低成本，当然也不是绝对机械操作，经验，市场情绪，成交量，板块活跃度都可能改变仓位变化，就一个目的，随时保持自已站在一个主动权的位置；做好这个我感觉心态、盘感、交易时的盘中策略比较重要，这个方法我做了差不多8年，前面8年来一直没有赚钱，连续亏了8年，每天都在思考自已的方法哪里出了问题，这8年来挺难的，每年亏的钱不多，基本上都是亏的手续费，到了第9年才开始赚钱，基本把前面8年亏的钱用一年的时间赚回来了，2016年到现在为止是赚钱的，不知道以后会怎样，但会再坚持3年到5年的时间看看结果如何，我的目标是全职炒股，祝自已好运！

作者: break 时间: 2016-4-6 10:10
很感谢简单无私分享自己的交易秘诀。我斗胆跟下帖，你这短短的文章里包含你多少年始终坚持下来的汗水和勤劳和智慧结晶，我能隐隐感觉到一些。这个方法我很欣赏，我在哪里走马观花看的三屏交易法好像有某种类似性，又具有你自己的特点融合在里面，你将这个理念融合到自己的血液里面，就成你自己的东西了，没有人能偷走，即便你说出来。这是自己的东西。我曾经也短时间尝试过三屏交易。没几天就放弃了。我不会玩这个，我的先天性方面，还有我的基础功力方面都不能胜任这个方法，我记得丫头前辈在群里点评过你的系统，她完全肯定你的交易模式。我自然也是百分之200的认可你的系统，丫头姐的大意是你的系统有很强的逻辑性，严谨性，有大势，有策略，有具体的行动信号。把正确的理念和行动结合到一起了。
群里有个朋友总结的一句话，“趋势的开启和结束也有一个客观标准。不是说每个人都有一套自己的看势标准。市场的一些基础知识是死的。什么是势？它的定义是死的。不是说各人有各人的一套定义。正确的定义只有一个。 ”。我现在开始相信这句话，不管是短线还是长线，不看交易周期，就有点像，短线是交易的升华，就是人们对一个事物看的更深入，就像从物质的结构，先是分子，后来有原子，再后来有离子，人类的认识越来越深。莫非真理只有一个？都必须要有正确的理念，有止损，有顺势，有个性化这几个特色？

作者: 逆文思痛 时间: 2020-6-13 15:43
想发财只能做短线，穷人只能这样。有钱人可以中长线，找几只正常走势的股有主力介入的股买进装死，半个月看一次就ok不用天天看因为天天看容易当傻瓜

作者: tting_1114 时间: 2020-6-14 12:31
一直试图用中线(即波段）交易方式来做长线交易，试图把价格曲线拉直，不知道这种方式有没有可行性？请各位指教，谢谢。

作者: Melvin 时间: 2020-9-22 19:28
他说的短线是超短，股票是T+1，做不了，
如果有人感兴趣可以做期货，也可以程序化的，期货有不少人就是这么玩，做得好收益惊人，上海有一个天才，几年时间从2万做到1300万

作者: 克隆莫大 时间: 2021-2-6 18:41
如果一直没有出场信号，当然持股时间就长了，可惜美好的时光总是很短暂，呵呵。

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